T 日基金资产净值＝基金总资产－基金总负债
T 日基金单位资产净值＝T 日基金资产净值／T 日发行在外的基金单位总数
其中，总资产是指基金拥有的所有资产（包括股票、债券、银行存款和其他有价证券等）按照公允价格计算的资产总额；总负债是指基金运作和融资时所形成的负债，如应付管理费、应付托管费、应付利息、应付收益等。开放式基金的单位总数每天都不同，必须在当日交易截止后进行统计，并与当日基金资产净值相除得出当日的单位资产净值，以此作为投资者申购赎回的依据。基金的申购和赎回每天都会发生，所以作为交易依据的基金单位资产净值必须在每天的收市后进行计算，并于次日公布。
2. 基金累计净值
为单位净值与基金成立以来累计分红派息之和，体现了基金从成立以来所取得的累计收益（减去一元面值即是实际收益）。可以此比较直观和全面地反映基金在运作期间的历史表现；结合基金的运作时间，则可以更准确地体现基金的真实业绩水平。而“最新净值”应该说主要是提供一种即时的交易价格参考。分红可以从一定程度上反映基金的赢利情况，但主要体现的还是基金的收益实现能力。分红业绩实际上是可以通过累计净值得到反映的，因此，从投资者进行基金业绩比较的角度来说，基金累计净值应该是比最新净值和分红更重要的指标。
开放式基金的收益、费用与分红常见问题
1. 何处获得基金分配信息
不同的基金有不同的分配政策，投资者投资基金前需要在基金的招募说明书中找寻相关信息。基金的招募说明书一般会说明基金收益分配的基本比例、分配次数、分配时间、分配政策等。例如：基金收益分配应当采取现金形式，每年至少分配一次；基金当年收益应先弥补上一年亏损后，才可进行当年收益分配；基金投资当年亏损，则不应进行收益分配。基金收益分配方案中载明基金收益的范围、基金净收益、基金收益分配的对象、原则、分配时间、分配数额及比例、分配方式、支付方式等内容。
在基金每年一次进行收益分配时，还会通过媒体公告。这时投资者需要关注公告内容，找寻与收益分配相关的信息。
2. “再投资分红”方式划算吗
开放式基金的分红方式有两种，一种是现金红利，另一种为基金份额红利。投资者一般都了解现金红利，目前国内的封闭式基金规定必须将不低于90％的基金当期实现收益以现金形式分配给基金持有人。基金的现金红利分配方法如同股票现金分红，按照每个投资者的持有份额进行分配，如果你持有某个基金10 万份基金单位，每基金单位分红0．20 元，那么你可以得到2万元现金红利。
同样在上述分红情况下，如果你在投资时选择了基金份额分红，而分红基准日的基金单位净值（第二天公布）为1．20 元，那么你可以分到20000÷1．20＝16667 份基金单位，这时你持有的基金份额变更为116667 份。
基金份额红利又称为转投资，即将分得的现金红利继续投入该基金，不断滚存，扩大投资规模。对于这种转投资，通常情况下基金管理人是不收取申购费的，鼓励投资者继续投资本基金。如果申购费率为2％，你选择现金红利，然后再投资该基金的话，那么你只能购买到（20000－20000×2％）×1．20＝16333 份基金单位，比直接选择基金份额红利少了334 份。投资者看好某一基金的话，不妨考虑选择基金份额分红。
3. 什么人较适合选择“再投资分红”方式
一般来看，投资成长型基金的投资者抗风险能力较强，注重资本的成长和积累，比较适合选择基金份额红利的分配方式；而投资平衡型基金和收益型基金的投资者比较注重平稳和现金收益，可以选择现金红利的分配方式。
4. 投资者的基金收益哪里来