1．开放式基金投资操作流程
投资人买卖开放式基金的方式与封闭式基金有很大不同。买卖封闭式基金是通过证券交易场所进行的，买卖行为发生在基金投资人之间。而开放式基金不在交易所上市，投资人向基金管理人申请购买或赎回基金。投资人买卖开放式基金的具体程序如表3-1所示。表3-1开放式基金投资操作流程
步骤步骤名称具体内容第一步阅读有关法律文件投资人购买基金前，需要认真阅读有关基金的招募说明书、基金契约及开户程序、交易规则等文件，对准备购买基金的风险、收益水平有一个总体评估，并据此做出投资决定。按照规定，各基金销售网点应备有上述文件，以备投资人随时查阅第二步开立基金账户投资人买卖开放式基金首先要开立基金账户。基金账户的开立条件、具体程序等内容可以从放置于基金销售网点的有关销售文件中查阅续表
步骤步骤名称具体内容第三步购买基金（认购或申购）投资人在开放式基金募集期间、基金尚未成立时购买基金单位的过程称为认购在基金成立之后，投资人通过销售机构申请向基金管理公司购买基金单位的过程称为申购第四步卖出基金（赎回）投资人卖出基金是把手中持有的基金单位按一定价格卖给基金管理人并收回现金，这一过程称为赎回
此外，对于开放式基金来说，投资人除了可以买卖基金单位外，还可以申请基金转换、非交易过户、红利再投资。
基金的非交易过户是指在继承、赠与、破产支付等非交易原因情况下发生的基金单位所有权转移的行为。非交易过户也需到基金的销售机构办理。基金注册与过户登记人只受理继承、捐赠、司法强制执行等情况下的非交易过户。其中：
继承是指基金持有人死亡，其持有的基金单位由其合法的继承人继承；
捐赠仅指基金持有人将其合法持有的基金单位捐赠给福利性质的基金会或社会团体；
司法强制执行是指司法机构依据生效司法文书将基金持有人持有的基金单位强制判决划转给其他自然人、法人、社会团体或其他组织。
办理非交易过户必须提供基金销售网点要求提供的相关资料。符合条件的非交易过户申请自申请受理日起，2个月内办理并按基金注册与过户登记人规定的标准收取过户费用。
红利再投资是指基金进行现金分红时，基金持有人将分红所得的现金直接用于购买该基金，将分红转为持有基金单位。对基金管理人来说，红利再投资没有发生现金流出，因此，红利再投资通常是不收申购费用的。
2开放式基金的认购
由于开放式基金的规模不固定，可根据投资者的需要追加发行，因此基金的募集分为基金的首次发行认购和基金的日常申购。首次发行，是指基金第一次向社会公开发行基金单位，以完成基金的成立。购买首次发行的基金单位，称为认购。(基金成立以后，购买基金单位，称为申购。)
下面以国泰金象保本增值混合证券投资基金为例，说明个人投资者的开户与认购程序。如表3-2所示。表3-2个人投资者的开户与认购程序
认购渠道程序工作内容直销机构1受理对象本公司上海理财中心受理个人投资者的开户与认购申请，首次认购的金额合计为50万元2业务办理时间基金发行日9：30～16：003个人投资者办理基金交易账户和基金账户开户申请时须提交的材料（1）本人身份证件原件及复印件 （2）指定银行账户原件 （3）填妥的《基金开户申请书》 注：指定银行账户是指投资者开户时预留的作为赎回、分红以及认购/申购无效资金退款的结算汇入账户，银行账户名称必须同投资者基金账户的户名一致；个人投资者的指定银行账户必须是在中国银行、中国建设银行、上海浦东发展银行、招商银行、中国工商银行开立的账户 4个人投资者办理认购申请时须提交下列材料（1）身份证件原件及复印件 （2）基金交易账户卡 （3）加盖银行受理章的银行付款凭证回单原件及复印件5认购资金的划拨 （1）个人投资者办理认购前应将足额资金通过银行汇入国泰基金管理有限公司上海理财中心下列任一银行账户（略） （2）汇款时，客户须注意以下事项：①客户应在“汇款人”栏中填写其在国泰直销机构开户时登记的名称；②汇款时应提示银行柜台人员准确完整地传递汇款信息，包括汇款人和用途栏内容；③为确保客户资金及时准确入账，建议客户将加盖银行业务受理章的汇款单据传真至上海理财中心（3）个人投资者应在认购申请当日16：00之前将资金足额汇入上海理财中心账户续表
